Учет пороговых немонетарных событий в гибридных моделях инфляции
Учет пороговых немонетарных событий в гибридных моделях инфляции
Балацкий Евгений Всеволодович
доктор экономических наук, профессор, директор Центра макроэкономических исследований, Финансовый университет при Правительстве РФ, г. Москва, Ленинградский пр., 49, Москва, 125167, главный научный сотрудник, Центральный экономико-математический институт РАН, г. Москва, Нахимовский пр., 47, Москва, 117418, Адрес электронной почты защищен от спам-ботов. Для просмотра адреса в вашем браузере должен быть включен Javascript.
доктор экономических наук, профессор, директор Центра макроэкономических исследований, Финансовый университет при Правительстве РФ, г. Москва, Ленинградский пр., 49, Москва, 125167, главный научный сотрудник, Центральный экономико-математический институт РАН, г. Москва, Нахимовский пр., 47, Москва, 117418, Адрес электронной почты защищен от спам-ботов. Для просмотра адреса в вашем браузере должен быть включен Javascript.
Екимова Наталья Александровна
кандидат экономических наук, доцент, ведущий научный сотрудник Центра макроэкономических исследований, Финансовый университет при Правительстве РФ, г. Москва, Ленинградский пр., 49, Москва, 125167, Адрес электронной почты защищен от спам-ботов. Для просмотра адреса в вашем браузере должен быть включен Javascript.
кандидат экономических наук, доцент, ведущий научный сотрудник Центра макроэкономических исследований, Финансовый университет при Правительстве РФ, г. Москва, Ленинградский пр., 49, Москва, 125167, Адрес электронной почты защищен от спам-ботов. Для просмотра адреса в вашем браузере должен быть включен Javascript.
Journal of Economic Regulation (Вопросы регулирования экономики),
2019, Том
10
(номер 1),
В статье показано, что за последние десятилетия феномен инфляции претерпел большие изменения, превратившись из монетарного явления преимущественно в немонетарное. Прикладные расчеты полностью подтверждают этот вывод применительно к России. Сильная зависимость инфляции от огромного числа немонетарных факторов требует разработки новых подходов к ее моделированию и прогнозированию. Новая доктрина предполагает переход от моно- инструментальных модельных комплексов к поли-инструментальным аналитическим системам. Кроме того, выполненные прикладные расчеты показывают, что практически вся потенциальная волатильность феномена инфляции уходит в область краткосрочных флуктуаций, т.е. годовые фактические и модельные значения индекса цен различаются минимально, тогда как их месячные значения разнятся очень сильно. Тем самым акцент при моделировании инфляции смещается в сторону обеспечения именно краткосрочных прогнозов, что представляет собой самостоятельную инструментальную проблему. В рамках нового аналитического тренда авторы предлагают специализированную систему прогнозирования инфляции, включающую лицо, принимающее решения, аналитическое ядро, состоящее из сопряженных между собой эконометрической модели и нейронной сети, и аналитического интерфейса, включающего систему учета пороговых событий немонетарной природы и систему учета волатильности факторов инфляции. В работе предлагается список пороговых событий и алгоритм принятия решений по корректировке модели на его основе с помощью введенных в рассмотрение индексов важности событий, оцениваемых на базе экспертного опроса, и индекса инфляционного потенциала внешней среды.
Просмотров статьи: 2222